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Top Islamic Investments in Singapore: Halal Portfolio Guide

The best Islamic investments in Singapore include Sharia-compliant equity funds, sukuk (Islamic bonds), Islamic savings accounts, and ethical real estate.

As Singapore positions itself as a leading center for Islamic finance in Southeast Asia, investors now have growing access to halal opciones de inversión that align with Sharia principles.

This article explores:

  • Which Singapore investment is best in Islam?
  • Which banks offer Islamic banking in Singapore?
  • How to start halal investing in Singapore?

Principales conclusiones:

  • Singapore has one of Southeast Asia’s most developed Islamic finance frameworks.
  • Investors can access halal options through banks, advisors, and fund platforms.
  • Foreigners and expats can participate in Sharia-compliant investments in Singapore.

Mis datos de contacto son hello@adamfayed.com y WhatsApp +44-7393-450-837 si tiene alguna pregunta.

La información contenida en este artículo es meramente orientativa. No constituye asesoramiento financiero, jurídico o fiscal, ni una recomendación o solicitud de inversión. Algunos hechos pueden haber cambiado desde el momento de su redacción.

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What is the best Islamic investment in Singapore?

Among the top Islamic investments in Singapore are Sharia-compliant equity funds, Islamic bonds (sukuk), and Islamic wealth-management solutions offered by banks such as Maybank and CIMB.

These options allow investors to grow wealth while adhering to Islamic principles that prohibit riba (interest), gharar (excess uncertainty), and investment in haram sectors like gambling or alcohol.

Singapore’s Islamic fund market has been expanding, with several locally managed Sharia-compliant funds reaching assets under management in the tens of millions of USD.

High-net-worth investors often prefer tailored Islamic wealth-management portfolios or property-backed Islamic finance structures that combine ethical compliance with strong returns.

When evaluating any halal investment, ensure that:
(a) it is certified by a credible Sharia board,
(b) regulated by the Monetary Authority of Singapore (MAS), and
(c) aligned with your ethical and financial goals.

How to do Islamic investment in Singapore?

Here is a practical step-by-step guide for halal investing in Singapore:

1. Define your Sharia-compliance criteria

Ensure your chosen investment avoids prohibited sectors, interest income, and excessive debt.

2. Select an appropriate vehicle

Choose from Sharia-compliant funds, sukuk, Islamic inmobiliario financing or Islamic wealth-management platforms.

3. Use regulated platforms

Ensure the fund or product is registered or accessible in Singapore via MAS-regulated brokers or banks.

4. Verify Sharia-governance

Check that the product has a recognized Sharia advisory board and transparent compliance methodology.

5. Monitor on-going compliance and performance

Regularly revise fund updates, purification of non-halal income, and reinvestment alignment.

Does Singapore have Islamic banking?

Islamic Investments in Singapore
Photo by Alex Barnes on Pexels

Yes, Singapore does permit and support Islamic banking and finance, although the retail Islamic banking market remains niche.

The Monetary Authority of Singapore has integrated Islamic finance within its regulatory framework rather than creating a completely separate regime.

Examples of banks providing Islamic-compliant services in Singapore include: CIMB Islamic Singapore, which offers Sharia-compliant savings and investment services.

Additionally, Maybank Singapore launched a full suite of Islamic wealth solutions via a regional offshore hub in 2023.

While Singapore may not yet rival Malaysia in scale of Islamic banking, it is well-positioned as a financial hub that facilitates Islamic asset-management, sukuk issuance and wealth-planning for affluent clients across Southeast Asia.

Is Wahed available in Singapore?

Wahed is not currently available to investors residing in Singapore, as the platform is not licensed by the Monetary Authority of Singapore (MAS).

While it operates globally, Singaporean investors cannot yet open new accounts directly with Wahed.

Is DBS investment halal?

No — you cannot assume that investments through DBS Bank are halal by default; each product must be evaluated individually for Sharia compliance.

DBS previously operated The Islamic Bank of Asia (a fully Sharia‑bank) which it wound down in 2015.

Is Maybank Islamic Sharia-compliant?

Yes, Maybank Islamic investment offerings in Singapore are Sharia-compliant, providing halal gestión de patrimonios solutions and unit trust funds that adhere to Islamic principles.

As of late 2023, Maybank Singapore offers 13 Sharia-compliant unit trust funds.

High-net-worth investors can access Islamic funds, wealth-planning solutions, and tailored investment strategies within a regulated environment.

When considering Maybank Islamic investments in Singapore, evaluate:

  • Fund terms and minimum investment thresholds
  • Sharia-screening methodology
  • Whether the wealth solutions include succession planning or purification features

Which banks offer Islamic banking in Singapore?

CIMB Islamic Singapore and Maybank Singapore are two of the main banks providing Sharia-compliant banking and investment services in Singapore.

  • CIMB Islamic Singapore – Offers Sharia-compliant savings accounts, investment funds, and wealth-management solutions.
  • Maybank Singapore – Provides full Islamic wealth management services and 13 Sharia-compliant unit trust funds as of 2023.
  • FAB Siraj (part of First Abu Dhabi Bank in Singapore) — The Siraj Islamic Banking division offers a full range of Sharia‑compliant products in Singapore.
  • SNB Singapore (a branch of Saudi National Bank) — Its Singapore branch holds a wholesale banking license and provides Islamic banking services.

Conclusión

Islamic investments in Singapore provide an increasingly viable pathway for affluent Muslim investors and expats seeking Sharia-compliant exposure in a politically stable, well-regulated financial center.

By selecting screened funds, utilizing established Islamic wealth hubs, and verifying product structures for true Sharia compliance, you can align ethical investing with robust investment infrastructure.

Singapore may not yet dominate Islamic finance like Malaysia or the Gulf, but for global investors looking for a gateway to Asia with halal credentials, it offers a compelling option.

Preguntas frecuentes

What is the most popular investment in Singapore?

In Singapore, real estate (private residential and commercial property) remains one of the most popular asset classes for high-net-worth individuals.

Additionally, equity funds and ETFs are widely used by both locals and foreigners for diversification and liquidity.

Are Muslims allowed to invest in stocks?

Yes, Muslims are generally permitted to invest in stocks, provided the companies involved adhere to Sharia-compliance requirements (no prohibited activity, minimal interest/debt ratios, etc.).

Can I invest in Singapore as a foreigner?

Yes, Singapore welcomes foreign investors.

Non-residents may invest in funds, equities and real estate (subject to certain regulatory restrictions on property).

From an Islamic-investment perspective, you can access Sharia-compliant funds and wealth-solutions even if you are non-resident, though you’ll need to check tax, minimum investment and eligibility criteria.

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Confirmo que no resido actualmente en Estados Unidos, Puerto Rico, Emiratos Árabes Unidos, Irán, Cuba ni ningún país fuertemente sancionado.

Si vive en el Reino Unido, confirme que cumple una de las siguientes condiciones:

1. Grandes patrimonios

Hago esta declaración para poder recibir comunicaciones promocionales exentas

de la restricción de promoción de valores no realizables inmediatamente.

La exención se refiere a los inversores certificados de alto patrimonio neto y declaro que reúno los requisitos para serlo porque se me aplica al menos una de las siguientes condiciones:

He tenido, durante todo el ejercicio inmediatamente anterior a la fecha que figura a continuación, unos ingresos anuales

por valor de 100.000 libras esterlinas o más. Los ingresos anuales a estos efectos no incluyen el dinero

retiradas de mis ahorros para pensiones (excepto cuando las retiradas se utilicen directamente para

ingresos en la jubilación).

Poseía, durante todo el ejercicio inmediatamente anterior a la fecha indicada a continuación, activos netos al

valor igual o superior a 250.000 libras esterlinas. A estos efectos, el patrimonio neto no incluye la propiedad que constituye mi residencia principal ni el dinero obtenido mediante un préstamo garantizado con dicha propiedad. Ni ningún derecho que me corresponda en virtud de un contrato o seguro admisible en el sentido de la Ley de Servicios y Mercados Financieros de 2000 (Actividades Reguladas) de 2001;

  1. c) o Cualesquiera prestaciones (en forma de pensiones o de otro tipo) que sean pagaderas sobre la

cese de mis funciones o en caso de fallecimiento o jubilación y a la que estoy (o mi

dependientes), o puede tener derecho a ello.

2. Inversor autocertificado

Declaro que soy un inversor sofisticado autocertificado a efectos de la

restricción a la promoción de valores no realizables inmediatamente. Entiendo que esta

significa:

i. Puedo recibir comunicaciones promocionales realizadas por una persona autorizada por

la Autoridad de Conducta Financiera que se refieren a la actividad de inversión en activos no listos para la venta.

valores realizables;

ii. Las inversiones a las que se refieran las promociones pueden exponerme a un importante

riesgo de perder todos los bienes invertidos.

Soy un inversor sofisticado autocertificado porque se da al menos una de las siguientes circunstancias:

a. Soy miembro de una red o sindicato de business angels y lo he sido durante

al menos los últimos seis meses anteriores a la fecha que figura a continuación;

b. He realizado más de una inversión en una empresa que no cotiza en bolsa en los dos años

antes de la fecha indicada a continuación;

c. Estoy trabajando, o he trabajado en los dos años anteriores a la fecha que figura a continuación, en un

profesional en el sector del capital privado, o en la provisión de financiación para

pequeñas y medianas empresas;

d. Actualmente soy, o he sido en los dos años anteriores a la fecha indicada a continuación, administrador de una empresa con un volumen de negocios anual de al menos 1 millón de libras esterlinas.

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