Los productos estructurados de Causeway Securities pueden ser alternativos opciones de inversión - pero, ¿son suficientemente buenas? Más adelante hablaremos de las ventajas e inconvenientes de este tipo de inversiones.
Por ahora, conozcamos Causeway Securities y descubramos qué productos estructurados ofrecen actualmente a los inversores.
Si desea invertir como expatriado o particular con un elevado patrimonio neto, puede enviarme un correo electrónico (advice@adamfayed.com) o utilizar estas opciones de contacto.
Esto incluye si está buscando opciones que tengan un mejor rendimiento ajustado al riesgo.
Causeway Securities Antecedentes
La empresa de intermediación bursátil Causeway Securities ofrece inversiones estructuradas a clientes particulares e institucionales. Está autorizada por la Financial Conduct Authority y tiene oficinas en Irlanda, Londres, Sudáfrica y los EAU.
El equipo de estructuración y distribución de productos de Causeway Securities cuenta con años de experiencia y mejora regularmente la rentabilidad. La transparencia, la eficiencia y el desarrollo de asociaciones a largo plazo con los clientes son las máximas prioridades de la organización.
La empresa, fundada en abril de 2016, ha ayudado desde entonces a organizar inversiones por un total de alrededor de $750 millones a través de más de 500 Productos Estructurados de su panel de bancos asociados. Mercados bursátiles mundiales e índices propios han emitido estos productos en GBP, USD, EUR, JPY, AUD y ZAR.
En un esfuerzo por sacudir el tradicional mercado británico de productos estructurados, Causeway Securities está desarrollando nuevas estrategias de inversión. James Brearley & Sons Ltd ha sido nombrado administrador del plan en el Reino Unido para garantizar la calidad de los servicios de administración y custodia del plan. Antes de ponerse a disposición del público, todos los bienes se someten a un exhaustivo procedimiento de Gobernanza de Productos. Es importante destacar que los fondos de los clientes no están en manos de Causeway Securities.
Oferta de productos estructurados
Definición de productos estructurados
Con los productos estructurados, los inversores tienen la posibilidad de adaptar sus carteras a sus perfiles preferidos de riesgo y rentabilidad. En los últimos años han adquirido una importancia creciente como clase de activos complementaria a las participaciones de renta variable en carteras de inversión.
Las soluciones de productos estructurados y depósitos de Causeway Securities combinan sin esfuerzo la creación de conceptos de primer nivel con una sólida infraestructura tecnológica. La disponibilidad de numerosas contrapartes, unos precios razonables y una gestión eficaz del ciclo de vida son ventajas para el cliente.
Al estar basados en depósitos, los sistemas de depósitos estructurados suelen estar a salvo del riesgo del mercado bursátil el día de vencimiento. Si la entidad financiera es una institución de depósito reconocida en el Reino Unido, sus fondos están protegidos además por el Financial Services Compensation Scheme.
Causeway Securities FTSE 100 4 años Plan de Depósito Defensivo
Esta inversión a cuatro años, basada en un depósito, ofrece un rendimiento potencial de 100% si tiene éxito, más un pago de intereses fijos de 28% del principal invertido. Sólo se pagarán si, al vencimiento, el valor del activo subyacente (el FTSE 100) es al menos 90% de su precio al inicio del periodo de inversión. Los inversores no recibirán un pago adicional por crecimiento si el valor es inferior a 90%.
Suponiendo que el banco que mantiene su inversión goce de buena salud financiera, usted recuperará la totalidad de su inversión inicial al vencimiento de la misma.
El producto es una inversión de crecimiento, por lo que el objetivo es aumentar el valor de la inversión inicial.
El Royal Bank of Canada actúa como captador de depósitos para la inversión. Por capitalización bursátil, el RBC es uno de los mayores bancos del mundo.
La fecha límite para solicitar cheques es el próximo 30 de agosto, mientras que para las transferencias bancarias es el 1 de septiembre. El último día para solicitar una transferencia de fondos desde una cuenta de ahorro individual (ISA) fue el 18 de agosto.
Causeway Securities S&P 500 Plan de Depósito Defensivo a 3 Años
Este plan de depósito, con un vencimiento de tres años, prevé pagar un beneficio de 20,35% una vez finalizada la inversión. La ganancia prevista corresponde a una tasa anualizada de 6,78%.
Al igual que la inversión comentada anteriormente, el pago también está vinculado a la evolución del índice subyacente, que en este caso es el S&P 500. El valor del activo subyacente al vencimiento también debe ser al menos 90% de su valor al inicio del periodo de inversión.
Barclays Bank plc es la entidad depositaria de este producto de inversión de tipo crecimiento basado en depósitos.
Las fechas límite que debe tener en cuenta son las mismas: el 30 de agosto para las solicitudes por cheque, el 1 de septiembre para las solicitudes por transferencia bancaria y el 18 de agosto para las transferencias ISA.
Esta inversión estructurada está disponible sobre una base asesorada. Es decir, necesitarás un asesor financiero para adquirir este producto.
Causeway Securities UK/US Defensive Step Down Kick-Out Plan
La rentabilidad prevista de esta oportunidad de inversión es de 10% anuales, pagados íntegramente sin deducción alguna, y la duración máxima es de seis años. No obstante, los beneficios previstos están vinculados a la evolución de los índices FTSE 100 y S&P 500.
El producto estructurado se ajusta tanto a la categoría de inversiones de capital en riesgo como a la de crecimiento/retirada. Credit Agricole CIB actúa como contraparte del plan.
Si el valor de cierre de ambos índices es igual o superior a un nivel de "kick out" definido en cualquier fecha de observación a partir del final del segundo año, se activará la función de "kick out" del plan. Si esto ocurre, los inversores recuperarán el importe total que invirtieron por primera vez (capital inicial) más 10% anuales mientras el plan siga vigente. Dos años después de la inversión inicial, el 2 de septiembre de 2025, puede producirse la fecha más temprana de observación de este vencimiento anticipado.
Con respecto al rendimiento potencial de su importe invertido, su capital inicial se reducirá en 1% por cada 1% que el valor final del índice con peor comportamiento en la fecha final de observación sea inferior a su valor inicial (lo que refleja una caída de más de 35% desde el inicio).
Es posible perder parte o la totalidad de su dinero si la entidad depositaria experimenta dificultades financieras o quiebra, independientemente de la evolución de los índices.
Además, según la legislación vigente y los procedimientos conocidos del HMRC (Her Majesty's Revenue and Customs), cualquier rendimiento obtenido por invertir directamente en este plan puede estar sujeto al impuesto sobre plusvalías. Eso es algo que debe consultar con su asesor o asesor fiscal.
Las solicitudes por cheque y transferencia bancaria se cerraron el 23 y el 25 de agosto, respectivamente. Las solicitudes por transferencia ISA finalizaron el 11 de agosto.
Causeway Securities S&P 500 Kick-Out Plan de Depósito
Puede invertir hasta seis años en este producto estructurado. El rendimiento potencial de la inversión es de 7,30% por año de vigencia del plan, pero sólo se abona en caso de que éste se extinga.
Si, en cualquier fecha de observación, el valor de cierre del activo subyacente es superior o igual a 100% de su valor inicial, el plan se configura para ejecutar un kick-out. En otras palabras, si la inversión alcanza o supera el objetivo de rentabilidad, el plan finalizará anticipadamente y se distribuirá la rentabilidad. Esta disposición entrará en vigor el 7 de septiembre de 2027, cuatro años después de la puesta en marcha del plan.
Al igual que los demás productos estructurados comentados, no se pagarán rendimientos adicionales si el valor del activo subyacente al vencimiento es inferior a su precio al inicio del plan.
No obstante, los fondos iniciales invertidos se reembolsarán al vencimiento, independientemente de la evolución de los índices. Esto dependerá de la solidez financiera de la entidad depositaria.
En cuanto a las fechas de cierre, la solicitud por cheque es el 29 de agosto, por transferencia bancaria el 31 de agosto y por transferencia ISA el 17 de agosto.
Causeway Securities Plan de Depósito de Renta Fija Mensual FTSE 100
Esta inversión a cinco años desembolsa un rendimiento mensual garantizado de 0,3958% (lo que representa una tasa de 4,75% al año). Este pago se realiza a lo largo de la inversión y no se ve afectado por las fluctuaciones del índice FTSE 100. En lugar de centrarse en el crecimiento del capital, pretende producir ingresos mediante pagos periódicos.
El 13 de noviembre de 2023, Causeway enviará el primer plazo al administrador del plan, y cada mes a partir de entonces. Tenga en cuenta que solo se puede invertir en este plan con la ayuda de un profesional financiero.
Independientemente de cómo evolucione la inversión en el transcurso del plazo, recuperará el importe íntegro invertido. Suponiendo la salud financiera de la entidad que custodia su dinero, usted está protegido.
La ejecución de las inversiones y los rendimientos son responsabilidad de la contraparte, Royal Bank of Canada.
Si el valor del activo subyacente alcanza al menos 100% de su nivel inicial en la fecha de valoración final, se pagará un rendimiento contingente de 0,50%. En caso de que el valor caiga por debajo de esa tasa, no se abonará ninguna rentabilidad.
Los rendimientos obtenidos por personas físicas o fideicomisos directamente de esta inversión podrían estar sujetos al impuesto sobre la renta, en función de la legislación fiscal aplicable.
Las solicitudes de transferencia ISA finalizarán el 8 de septiembre. Las solicitudes por cheque y banco se cerrarán el 20 y 22 de septiembre, respectivamente.
¿Cuáles son los riesgos de los productos estructurados?
Al igual que cualquier otro tipo de inversión, los productos estructurados tienen sus propios inconvenientes potenciales.
La rentabilidad potencial para el inversor suele estar vinculada al valor del índice correspondiente al cierre en las fechas especificadas en el plan. Los distintos productos tienen diferentes tipos de aniversarios, como la fecha de inicio anual en el caso de los productos kick-out, la fecha de vencimiento anticipado y la fecha de finalización en el caso de los productos de crecimiento, y la fecha de renta anual en el caso de los productos de renta.
Si el índice cierra por debajo del nivel especificado para el plan seleccionado o sus opciones en todos los días aplicables, el plan o sus opciones no generarán ningún rendimiento.
Algunos planes de productos estructurados están diseñados para ofrecer una protección total contra el riesgo bursátil al vencimiento del plazo. Pero es importante entender que, incluso si un plan de productos estructurados está pensado para estar completamente protegido del riesgo bursátil al final, normalmente sigue conllevando un riesgo bancario de emisor y contraparte.
En términos sencillos, la rentabilidad prevista del plan y el reembolso del importe invertido al vencimiento dependen de la salud financiera del emisor y del banco de contrapartida. Cuando estas empresas tienen problemas financieros u otras dificultades, es probable que sus inversores recuperen menos de lo que invirtieron, o incluso nada.
Es fundamental comprender que, por lo general, no es posible presentar una reclamación en virtud del Plan de Compensación de Servicios Financieros en situaciones en las que el emisor y el banco de contrapartida incumplen sus compromisos o si el índice bursátil, al que está vinculado un plan, experimenta una caída.
Causeway Securities Structured Products Review Balance final
La mayoría de los rendimientos de los productos estructurados y los reembolsos de los fondos dependen de un índice bursátil y de la solidez financiera del emisor y del banco de contrapartida.
Además de conocer y comprender los riesgos que conllevan las inversiones estructuradas, debe leer el folleto del plan y el documento de datos fundamentales, y hablar con su asesor.
Cuando se incluyen en una cartera variada y bien equilibrada, los productos estructurados pueden contribuir al éxito de un plan de inversión.
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